保险公司拿到的投资回报率也一样（具体来讲，目前新币传统保单 projected return 是 4.75%）。
如我在上个回帖里提到的，在同一个回报率大环境下，产品可以被设计成针对不同侧重点的。楼上说的保障三四十种大病的保险，应该指的是目前流行的 Limited Payment Term Whole Life with Multiplier Rider and CI Coverage Rider。
这种产品是被设计来注重相对高的保障的，本身含有 2 个不能给你带来红利的 Term Riders。既然注重高保障，它的 Mortality Charge 和 Morbidity Charge 会很高，所以这个产品尽管有 Policy value，它的回报功能是非常低的，通常 30 多年之后才 break even（就是 Total Surrender Value >= Total Premium Paid）。如果你把它看成“储蓄保单”，想着这个产品是“存一份钱，能给我不错的利息，我攒到退休后取出来花差花差”，那显然这个角度就偏了 —— 因为注重回报的产品，回报会比这个产品高很多（那保障功能当然会差很多）。
而且保险公司对“储蓄保单”（Endowment Plan）的定义更是狭窄，通常是指注重回报的（就是注重到期保单价值），有固定到期年限（比如 25 年）的产品。我本身比较不推荐这种产品，没什么优势。27 楼的 softarts 说的很有道理。
Endowment Plan 的功能，几乎完全可以被注重回报的人寿产品所替代。
假设有某个 25 年期的 Endowment Plan，相比之下，你买一个注重回报的 Whole Life Plan，完全可以包含前者的功能，而且更有优势：25 年到期的话，你把 Whole Life 停掉，那就跟 Endowment 几乎完全一样（Policy Value 没差）。但 Whole Life 你可以选择继续持有到 up to 100 岁，Policy Value 也会继续积累；但 Endowment Plan 25年到期你就必须停止，没有选择。
所以以保险产品作为储蓄方式，不是优先考虑，不是必须选择，也不是唯一方式；如果你非要买储蓄保单，买 Whole Life 强过有期限的 Endowment 产品。
